亚洲市场更新：澳洲联储加息；贵金属趋于稳定；美国削减对印度的关税；中港人工智能热潮减退？
总体趋势与发展
- 澳大利亚的澳洲联储不仅如预期增加了25个基点，达到3.85%（一致决定），而且董事会实际上暗示这可能是新一轮加息周期的开始（而不是一次性调整），表示对通货膨胀的前景进行了大幅上调，终端利率提高至4.20%。市场现在预计今年晚些时候还会进行两次25个基点的加息。澳大利亚3年期收益率上升13个基点，澳元上涨1.2%，兑美元重回70的心理关口。
- 在加息后的记者会上，澳洲联储行长布洛克表示，董事会未讨论50个基点的加息，这一评论使得澳大利亚的收益率回落。
- 美国总统特朗普表示，他将把印度的互惠关税从25%削减至18%；还表示印度总理莫迪同意停止购买俄罗斯石油，并将“从美国以及潜在的委内瑞拉”购买“更多的”资源。阿达尼企业上涨10%。
- 现货白银继续回升，在亚洲交易时段涨幅最高达到7%，超过每盎司84美元；现货黄金上涨3.6%，重回每盎司超过4800美元。
- 比特币也上涨4%，重回78,000美元。
- 韩国综合指数上涨6.5%，日经指数上涨3.9%，创下超过54,500的历史新高。没有明显的催化剂，但在过去几天贵金属和加密货币极度波动后，今天缺乏强制平仓可能促成了一定的反弹。
- 中国和香港的科技股下跌，去年受欢迎的人工智能新兴公司寒武纪今天下跌14%，因为预计2026年的收入仅为200亿人民币，而市场原本预期为300亿人民币。
- 尽管美国整体股市上涨，甲骨文和英伟达在美国交易中均下跌（这与昨天甲骨文的债务公告以及英伟达对OpenAI融资范围的不乐观评估有关）。
- 日本10年期国债拍卖稍显疲软，投标覆盖比低于12个月的平均水平。日本的长期收益率下滑，而短期（2年和5年）收益率升幅最大，随着日本选举即将来临，预计高市的自民党将在众议院赢得多数职位。
- 美国股指期货在亚洲交易时段上涨0.3%至0.5%。
展望未来（以亚洲为主的视角，使用亚洲时区）
- 2月3日（周二，美国12月JOLTS，可能因美国政府部分关停而延迟）。
- 2月4日（周三，新西兰第四季度就业数据，中国1月服务业PMI，（周三晚上，欧洲1月CPI，周三晚上美国1月ISM服务业PMI）。
- 2月5日（周四，澳大利亚12月贸易平衡，印度尼西亚第四季度和2025年GDP，（周四晚上，英国央行利率决定，欧元区欧洲央行利率决定）。
- 2月6日（周五，日本12月家庭支出，日本央行行长发言，（周五晚上，美国1月非农就业人数，可能因美国政府部分关停而延迟）美国密歇根消费者信心指数）。
- 2月8日（周日，日本和泰国选举）。
本周亚洲假期
- 2月2日（周一）马来西亚。
- 2月6日（周五）新西兰。
头条 / 经济数据
- ASX 200开盘上涨0.9%，至8852。
- 澳大利亚储备银行（RBA）将现金利率目标提高25个基点至3.85%；符合预期。
- 澳洲联储行长布洛克：通胀的脉搏过于强劲 - 加息决定后的新闻发布会。
- 澳大利亚12月建筑批准环比：-14.9% vs -6.4%的预期。
- 澳大利亚工会理事会要求将资本利得税折扣减半至25%，以帮助缓解房地产价格 - 当地媒体。
- 新西兰12月建筑许可证环比（新西兰元）：-4.6% vs 之前的2.8%。
- 上海综合指数开盘上涨0.7%，至4043；恒生指数开盘下跌0.1%，至26935 - 寒武纪股票下跌14%，因2026财年收入指引失望，仅为200亿人民币，而市场预期为300亿人民币。
- 中国银行加紧风险控制以应对黄金价格波动 - 中国媒体。
- 上海公布2026年经济目标：GDP增长约5.0%，CPI上涨约2.0%。
- 中国央行设定人民币汇率参考：6.9608 vs 上次6.9695（自2023年5月16日以来的最高水平）。
- 中国央行公开市场操作：注入1060亿人民币；净排出297亿人民币，之前净排出76亿人民币。
- 中国主席习近平：支持拉美、加勒比国家及全球南方国家保护主权 - 在与乌拉圭的奥尔西会谈时发表的评论。
- 日经225开盘上涨1.3%，至53332。
- 日本发售2.6万亿日元的10年期国债；平均收益率：2.2490% vs 之前的2.095%；投标覆盖比：3.02倍 vs 之前的3.30倍。
- 日本1月货币基础同比：-9.5% vs 之前的-9.8%。
- 日本财政大臣片山：继续不对干预数据发表评论；预计本财政年度货币储备将超出4.5万亿日元。
- 日本执政的自民党预计将在众议院赢得多数席位。
- 韩国综合指数开盘上涨3.3%，至5114。
- 韩国1月CPI环比：0.4% vs 0.4%的预期；同比：2.0% vs 2.0%的预期。
- 韩国银行（BOK）：确认2月份通胀预计将保持在约2.0%的目标水平。
- 韩国总统李：将打击韩国房地产市场的投机行为。
- 韩国副财政部长：将密切监控金融市场。
- 韩国的Kospi程序交易在股市大幅上涨后短暂暂停。
- （印度）印度官员：印度承诺根据协议从美国购买的商品包括石油、防务、电子、制药、电信产品、飞机 - 财经媒体。
- （新加坡）新加坡1月采购经理人指数（PMI）：50.5 vs 之前50.3。
- （台湾）台湾经济部长：计划在三年内建设稀土生产线，以满足国内50%的需求。
- （台湾）台湾经济部长：计划在三年内建设稀土生产线，以满足国内50%的需求。
- （台湾）台湾国家发展委员会预计2026年GDP为4.6%。
- （新加坡）新加坡将于2月10日公布2025年GDP。
- （印度）印度官员：印度承诺根据协议从美国购买的商品包括石油、防务、电子、制药、电信产品、飞机 - 财经媒体。
- （美国）1月最终S&P制造业PMI：52.4 vs 52.0的预期（确认扩张的第五个月，为2025年8月以来的最高水平）。
- （美国）1月ISM制造业：52.6 vs 48.5的预期；新订单57。
- （美国）美国财政部季度融资估算：预计在1月至3月的季度借款5740亿美元，之前预计为5500亿美元和5780亿美元；预计在4月至6月借款1090亿美元，之前预计为250亿美元。
- （美国）特朗普总统即将启动一项战略关键矿产储备，拨款120亿美元种子资金；命名为“项目金库” - 媒体。
- （美国）国务卿肯尼迪宣布1亿美元投资于伟大的美国复苏，以解决无家可归问题、抗击阿片类药物成瘾，改善公共安全，扩大以康复和自给自足为重点的治疗。
- （美国）特朗普总统：将印度的互惠关税从25%削减至18%；印度总理莫迪同意停止购买俄罗斯石油，并将从美国以及潜在的委内瑞拉购买更多资源。
- （美国）美伊可能在未来几天进行谈判；将涉及维特科夫和阿拉赫基 - 伊朗媒体。
- （美国）众议院规则小组推进参议院资金方案 - 美国财经媒体。
- （加拿大）加拿大1月制造业PMI：50.4 vs 之前的48.6（12个月以来首次扩张，为2025年1月以来的最高水平）。
- （巴西）巴西1月制造业PMI：47.0 vs 之前的47.6（连续第九个月收缩）。
- （欧洲）前欧洲央行行长马里奥·德拉吉：欧盟必须成为联邦，以避免被中国和美国所蚕食 - 《金融时报》。
- （德国）德国总理梅茨：重申南美国家共同市场将暂时生效。
- （爱尔兰）爱尔兰1月制造业PMI：52.2 vs 之前的52.2（连续第13个月扩张）。
截至00:20 ET的市场水平
日经225指数上涨3.9%；ASX 200上涨0.9%；恒生指数基本持平；上海综合指数上涨0.5%；韩国综合指数上涨6.6%。
标准普尔500指数期货上涨0.3%；纳斯达克100指数上涨0.5%；DAX基本持平；富时100下跌0.2%。
欧元1.1817-1.1786；日元0.6439-0.6425；澳元0.7034-0.6946；新西兰元0.6042-0.5996。
黄金上涨3.5%，至每盎司4,820美元；比特币上涨3.8%，至78,570美元；原油下跌0.5%，至每桶61.82美元；铜上涨1.0%，至每磅5.8888美元。
